文/菠菜的星空

收盘后，果然有官媒主动辟谣（如下图）。用脚后跟想一下，这么多大领导短期内一直强调资本市场的直接融资作用，而且那么多基金公司都发了新产品，怎么会主动降温？牛市中的每一次调仓都是买入的机会。

今天上车的都是聪明人。但别上错车，比如熊市时的大消费（特别是白酒），我依旧认为牛市时不会引领行情。前期涨幅大的券商、银行股也成为机构主要抛盘对象。银行股也是大盘的权重板块，自然会影响整体大盘指数。

但是，你们看看创业板，完全不搭理主板，像个任性的boy一直在放飞自我。这里充分体现了活跃资金的热情依旧高涨。现在就断言是从疯牛转向慢牛，或者悲观的认为牛回头了，我是不认同的。资金喜欢科技股，科技股之首自然是ICT板块。从资金流入来看整个华为海思概念主力净流入16.7亿，是所有题材之首。

最近很火的一张图，是你吗？

是的，坚挺的板块依旧坚挺，这就是有基本面硬逻辑支撑的结果。如果硬核的菠菜每天不说点硬核的逻辑，感觉会对不起一直关注我们卧倒在ICT板块嗨森的各位小伙伴。今天说两个逻辑：

第一个，晶圆可能会在近期进一步缺货。因为7月8日全球领先的晶圆大厂X-FAB集团受到病毒攻击，所有IT系统均已立即停止，所有6个生产基地的生产都已停止。先介绍一下，X-FAB是MEMS晶圆代工大厂，主要生产硅芯片。对于半导体从业人员而言，很容易联想到2018年8月台积电遭到网络攻击时的剧本（蠕虫病毒），那会儿台积电就有了7nm制程的生产线，损失严重。目前，菠菜没有看到X-FAB给出了财务影响评估，但不得不说这对于同业而言是个机会。下游一般都有库存，会在一段时间后对此反应。

如果前面这个逻辑你觉得有点太上游，那么咱们看看大家都熟识的液晶屏LCD。

LCD别总想着那些落后于OLED的手机屏，今天说的是电视、显示器那种大一些，生产难度没那么大的液晶屏。

生产难度不大，是不是要拼产能逻辑了？

答对一半。随着全球LCD面板新格局的形成，大尺寸LCD面板行业将进入新的阶段，产业将迎来新的机遇，也同样面对新的挑战：面板厂商将从追求市场占有率转向以盈利为核心诉求。

中国LCD面板“双巨头”格局的形成（京东方A+TCL），使得更多的产能聚集在了中国厂商的手中，面板供应端的调控性更强，预计面板厂商会将更多的产能向盈利性更好的产品倾斜，对TV面板的盈利提出了更高的要求。

你们别笑，看不起电视机屏幕吗？我师父今天算了一笔账，按照中国14亿人口，4亿个家庭计算，至少4亿片电视LCD屏。一片降低100美金售价，为14亿中国消费者节约了400亿（2800亿人民币）。今天，中国的农民也买得起液晶电视机（只需2000多元一台，而十年前要大几千、上万元）。

市场容量还挺可观的。菠菜小时候，电视机屏幕的高端产品都是日本索尼，现在那些行业内的人又是如何默默耕耘的？

6代、8.5代、10.5代，京东方的LCD生产线一条接着一条挑战成功，不仅满足了国内供应，还打得台湾、韩国、日本屏企节节败退。

2019年，世界级龙头屏厂：韩国三星也撑不住了，宣布退出LCD产业。京东方带领国内面板厂打了一场彻底的大胜仗，从劣势一路进发，挑下一个又一个难题，最终打破韩国、日本、台湾。

2019年，京东方在智能手机显示屏、平板电脑显示屏、笔记本电脑显示屏等5大液晶屏主流领域的产销量都稳居全球第一。

下一个目标：AMOLED屏。总投资高达1860亿人民币的四条6.5代柔性OLED屏厂（分别在成都、绵阳、重庆、福清），成都工厂产品早己供应华为，绵阳工厂也马上量产。菠菜师父今天给我了一个更详细的数据。2020年一季度，京东方在疫情爆发时抢工期，出货450万片AMOLED屏，对三星OLED屏的价格形成了有效的抑制（市场垄断，必然会形成垄断利润），且京东方的OLED屏市场占有率必然随着时间的推进而进一步扩大。

菠菜绝对相信我们会在OLED领域复制LCD的战果。我们星空从来不做马后炮，因此建议大家早早布局。牛市跑赢大盘的唯一方式就是——捂住卧倒，别瞎折腾。

今天的两个逻辑香不？get到的小伙伴记得点个赞哦。

注：本文不构成投资建议，股市有风险，投资需谨慎，没有买卖就没有伤害。本文采编自半导体业内资深人士，口述数字可能不够精准，各位读者老师见谅。

（来源：星空财富的财富号 2020-07-10 23:02） [点击查看原文]